Investimenti responsabili in fondi | Etica SGR

Gli investimenti responsabili dei fondi di Etica Sgr sono caratterizzati da un rigoroso processo di analisi extra finanziaria dei titoli. L’obiettivo è individuare le aziende e i Paesi più virtuosi in termini di responsabilità sociale, impatto ambientale e rispetto di una buona governance. Il dettaglio dei criteri di esclusione e valutazione di Stati e imprese è disponibile qui.

Investimenti responsabili: cosa significa? Rispettare l’ambiente e i diritti umani; investire nell’economia reale; premiare imprese e Stati che adottano pratiche virtuose. Il tutto senza rinunciare alle opportunità di rendimento, in un’ottica di medio-lungo periodo.

Gli investimenti responsabili di Etica Sgr: la selezione

Seguendo questi principi, Etica Sgr ha sviluppato un processo di selezione dei titoli volto inizialmente ad escludere Stati e imprese coinvolti in attività controverse; successivamente il processo è indirizzato ad individuare le esperienze più virtuose in base all’analisi ESG ovvero degli aspetti sociali, ambientali e di governance degli emittenti.

Analisi extra finanziaria

La prima fase è rappresentata da un rigoroso processo di analisi extra finanziaria dei titoli. L’obiettivo è individuare le aziende e i Paesi più virtuosi in termini di responsabilità sociale, impatto ambientale e rispetto di una buona governance.

L’investimento responsabile si sostanzia in un’attenta selezione dei titoli per i fondi comuni di investimento. Non si fanno investimenti in armi, tabacco, gioco d’azzardo, energia nucleare, pesticidi, attività lesive dei diritti umani ed altre attività controverse. Si escludono quindi dall’investimento tutte le imprese coinvolte in queste attività.

Attualmente non si investe neanche in titoli di settori potenzialmente problematici come quello finanziario, il petrolifero e l’estrattivo. Non sono ammessi neppure i titoli di Stato di paesi che prevedono la pena di morte o che non garantiscono le libertà politiche e i diritti civili della popolazione.

Ambiente, società e governance

I titoli che superano questa selezione vengono quindi analizzati in modo dettagliato e valutati secondo parametri ambientali, sociali e di governance. L’obiettivo di questa fase del processo di investimento responsabile è individuare i titoli migliori di ogni settore.

Per garantire l’elevato profilo dell’investimento responsabile, Etica Sgr si avvale anche della collaborazione di un Comitato Etico indipendente ed autonomo.

Analisi finanziaria

Alla fine di tutto questo processo, nasce così l’Universo Investibile di Etica Sgr. Un paniere di titoli accuratamente scelti, sui quali viene poi svolta l’analisi finanziaria e la compravendita dei titoli a cura del gestore delegato. Il processo di analisi di investimento responsabile è certificato dal Sistema di Gestione della Qualità, nel rispetto dei requisiti della norma ISO 9001.

Gli investimenti responsabili di Etica Sgr: engagement

Inoltre, per conto dei sottoscrittori dei propri fondi e in modo coerente con i principi che guidano il l’investimento responsabile, Etica Sgr svolge attività di engagement (azionariato attivo).

Etica Sgr esercita i diritti di voto collegati al possesso di azioni degli emittenti in cui i fondi investono. L’azionariato attivo fa parte dell’engagement, ovvero del dialogo che viene condotto con imprese e istituzioni in modo propositivo e nel lungo periodo.